世界のヘッジファンド運用残高、ついに「５兆ドル突破」
―マルチストラレテジーとクオンツがけん引する新時代 ―
世界のヘッジファンド業界に、明るいニュースが届きました。
Hedge Fund Research（HFR）の最新データによると、 2025年、世界のヘッジファンド運用残高がついに5兆ドル（約750兆円）を突破しました。 これはコロナショック直後の2020年比で約+40%の増加。
単なる資金流入ではなく、構造的な進化が進んでいることを意味しています。
牽引するのは「マルチストラテジー」と「クオンツ」
かつてヘッジファンドと言えば、株式のロング・ショートが中心でした。しかし今では、マルチストラテジー型とクオンツ型が業界を牽引しています。
| 戦略タイプ | 運用残高シェア（2025年） | 年間成長率（2024年比） |
| マルチストラテジー | 26％ | +12.5％ |
| クオンツ・システマティック | 21％ | +15.2％ |
| ロング・ショート株式 | 18％ | +4.1％ |
| マクロ戦略 | 14％ | +3.7％ |
| イベントドリブン | 9％ | +2.8％ |
| その他 | 12％ | +5.0％ |
マルチストラテジーとは、複数の戦略を同時に運用する「ポートフォリオの中のポートフォリオ」。クオンツはAI や機械学習を駆使し、人間では追いつけない速度と精度でマーケットを読む。この２つの領域は、今や”ヘッジファンド2.0”とも呼ばれる存在になっています。
クオンツ革命「AIがマーケットを読み解く時代」
近年、クオンツ型ファンドでは自然言語処理（NLP）や生成AIを組み合わせた 「ニュースセンチメント分析」や「AIモメンタム戦略」が急増。
例えば、AIがニュース・SNS・企業決算のトーンをリアルタイムで解析し、市場心理をスコア化してポジションを取るという仕組みです。 このAI化の波が、伝統的ファンドの投資判断にも影響を与えています。
もはや「感覚」よりも「確率」で動く時代に。
個人投資家がヘッジファンド市場へ参入
興味深いのは、個人投資家（リテール層）の流入が増えている点です。
アメリカでは、かつて“プロ専用”だったヘッジファンドが、 近年は「ライトバージョン」や「ファンド・オブ・ファンズ」として個人にも開放されつつあります。
| 区分 | 平均投資額 | 主な投資手段 |
| 機関投資家 | 約500億円超 | 直接投資・共同運用 |
| 富裕層個人 | 約５億円 | 専門ファンド・ファミリーオフィス経由 |
| 一般個人 | 約500万円～ | 投信型ヘッジファンド・ラップ口座など |
日本でも同様の流れが始まりつつあります。
「ヘッジファンド＝遠い世界」ではなく、「守りながら増やす」手段の一つとして 個人のポートフォリオに組み込まれ始めています。
世界のヘッジファンド運用残高推移（推定）
| 年 | 運用残高（兆ドル） |
| 2015 | 3.0 |
| 2018 | 3.6 |
| 2020 | 3.5（コロナ期） |
| 2022 | 4.3 |
| 2024 | 4.8 |
| 2025 | 5.0 |
出典：Hedge Fund Research, Global Hedge Fund Industry Report 2025）
「動かす知性」が資産を守る時代
マーケットの不確実性が増す中で、 ヘッジファンドの価値は“リスクを取る”ことではなく、
「リスクをどう制御するか」という知性にあります。
AI、マクロ、マルチストラテジー——
その多様性こそが、次の10年の資産運用の鍵。 私たちのような専門会社が存在する意味も、まさにここにあります。
市場の波を読むのではなく、波そのものを設計する時代へ。
情報ソース、及び注意事項：
Preqin、HFRホームページ、ブルームバーグ、日経新聞、トムソン・ロイター、ウォール・ストリート・ジャーナル、リフィニティブ、QUICKなどのソーシャルメディア、ウエブサイトの信頼できる情報に基づき、エアーズシー証券株式会社が本資料を作成しておりますが、含まれる情報の正確性や完全性、また使用された市場情報源の正確性や信頼性を保障するものではありません。また、本株式の過去の運用実績に関する分析の提供は、将来の運用成績を示し保障するものではありません。エアーズシー証券株式会社は、当資料の分析、又はこれに関連した分析の使用により生じたいかなる損失にも責任を負いません。エアーズシー証券株式会社の許諾なしに、当資料の一部又は全部を引用または複製することを禁じます。